Caldeira OTC et Urban fusionnent leurs activités au Brésil pour consolider plus de 4,17 milliards de dollars d'opérations

Les entreprises brésiliennes Grupo Caldeira OTC et Urban ont annoncé leur fusion, créant une entité unique opérant sous la marque Urban. Cette combinaison regroupe une table de négociation spécialisée dans les actifs numériques pour les clients institutionnels et une développeuse d'infrastructures technologiques dédiées aux actifs virtuels et aux paiements internationaux. Ensemble, ces deux organisations ont mobilisé plus de 4 170 000 000 de dollars américains en actifs virtuels au cours de l'année 2026 à ce jour. Cette opération marque une consolidation significative des ressources dans le secteur des cryptomonnaies au Brésil.

La transaction a bénéficié de l'accompagnement stratégique de UP TO Capital et de l'assistance juridique de Demarest Advogados. Les termes financiers précis de l'accord n'ont pas été divulgués publiquement. La nouvelle entité combine les forces complémentaires des deux sociétés : Caldeira OTC, fondée en 2019 à Niterói, apporte son expertise en liquidité, en arbitrage et en making de marché, ainsi que sa table de négociation et son département commercial. Urban contribue avec sa technologie propriétaire d'automatisation, ses capacités d'intégration par API et ses systèmes de traçabilité. Cette synergie vise à renforcer l'offre globale de services financiers numériques.

L'entreprise fusionnée, dont le siège est situé à São Paulo avec une présence opérationnelle à Rio de Janeiro, se concentre sur trois axes principaux. Elle fournit de la liquidité pour les opérations institutionnelles, facilite les paiements et transferts transfrontaliers utilisant des actifs virtuels, et propose un modèle de cryptomonnaie en tant que service. Dans ce dernier cadre, Urban met son infrastructure à la disposition de partenaires afin qu'ils puissent développer leurs propres produits financiers. La clientèle cible comprend les fintechs, les institutions financières traditionnelles et les services de trésorerie des grandes entreprises.

La direction de la nouvelle société est assurée par un trio exécutif issu des deux entités précédentes. Yago Carvalho, co-fondateur de Caldeira OTC, occupe le poste de directeur général, tandis que Caroline Caldeira, également co-fondatrice, assume le rôle de directrice des opérations. Cristian Luján, fondateur d'Urban, complète l'équipe en tant que directeur financier. Israel Lujan prend les fonctions de directeur de la trésorerie opérationnelle et Rafael Steinfeld devient le directeur juridique. Cette structure de gouvernance reflète l'équilibre entre les deux cultures d'entreprise fusionnées.

Selon les partenaires, les discussions ont été initiées en raison de la complémentarité naturelle des activités des deux groupes. Les nouvelles exigences réglementaires concernant le capital, la gouvernance d'entreprise et les contrôles internes ont renforcé la décision d'unifier les opérations. Cette fusion intervient à quelques jours d'une date limite cruciale pour le secteur. Le 30 octobre, le régime de transition fixé par la Banque centrale du Brésil, établi par les résolutions 519, 520 et 521 depuis le 2 février, prend fin. Ce cadre oblige les entreprises existantes à demander une autorisation en tant que société prestataire de services d'actifs virtuels pour continuer à fonctionner pendant l'examen de leur demande. Urban prépare actuellement sa candidature.

Le contexte réglementaire reste un défi majeur pour l'industrie. À la fin septembre, la Banque centrale n'avait reçu que sept demandes, alors qu'elle s'attendait à en recevoir entre cent et cent cinquante. Ce faible nombre illustre les difficultés rencontrées par le secteur pour s'adapter aux nouvelles normes dans le plus grand marché des cryptomonnaies d'Amérique latine. Startups Latam a rapporté ces développements concernant la consolidation du marché brésilien des actifs numériques.